這個(gè)鮮少被關(guān)注的賽道，跑出了一個(gè)IPO。
投資界消息，12月15日，物聯(lián)網(wǎng)及車隊(duì)管理獨(dú)角獸Samsara正式登陸紐交所，首開漲6.91%。截至12月16日收盤，該公司股價(jià)報(bào)23美元，市值115億美元（約合730億人民幣）。
Samsara的身后站著一對(duì)好兄弟——桑吉特·比斯瓦斯（Sanjit Biswas）和約翰·比克（John Bicke）。二人同是麻省理工學(xué)院的學(xué)生，因共同參加了一個(gè)研究項(xiàng)目而結(jié)緣。隨后，Sanjit和John一起休學(xué)成立了Meraki，后被思科收購(gòu)。2015年，兩位學(xué)霸創(chuàng)業(yè)者再度攜手，創(chuàng)辦了Samsara。
成立6年，Samsara身后集結(jié)了一個(gè)豪華的投資方陣容。成立不到一年，該公司便獲得了硅谷頂級(jí)風(fēng)險(xiǎn)投資公司A16Z 2500萬美元的投資；此后，General Catalyst、老虎環(huán)球基金、DIG、General Atlantic泛大西洋投資、富蘭克林鄧普頓投資基金、華平投資等國(guó)際一線投資機(jī)構(gòu)入局，一路相伴。
Samsara的成功上市，再次攪動(dòng)萬億規(guī)模的物聯(lián)網(wǎng)江湖。我們把視野拉回國(guó)內(nèi)，安全物聯(lián)網(wǎng)的魯爾物聯(lián)完成億元級(jí)B輪融資、物聯(lián)網(wǎng)芯片公司奕斯偉計(jì)算宣布完成25億元人民幣C輪融資、國(guó)芯科技、翱捷科技IPO注冊(cè)成功……物聯(lián)網(wǎng)的上市潮，可能要來了。
Samsara的故事，要從一對(duì)好兄弟說起。
2006年，在麻省理工學(xué)院攻讀博士學(xué)位期間，桑吉特·比斯瓦斯（Sanjit Biswas）和約翰·比克（John Bicke）共同參加了一個(gè)研究項(xiàng)目，該項(xiàng)目旨在為馬薩諸塞州劍橋市提供免費(fèi)Wi-Fi。自此，二人成為了各自人生中的重要拍檔。
在研究過程中，二人希望開發(fā)一種物聯(lián)網(wǎng)產(chǎn)品，讓任何人都可以在幾分鐘內(nèi)部署大規(guī)模無線網(wǎng)絡(luò)。2006年，Sanjit和John決定休學(xué)，在馬薩諸塞州劍橋市創(chuàng)立了Meraki公司，主要提供云網(wǎng)絡(luò)設(shè)備服務(wù)。他們的產(chǎn)品簡(jiǎn)單易用，即便是沒有IT背景的人僅需幾分鐘即可架設(shè)好無線網(wǎng)絡(luò)。初始階段，谷歌便采購(gòu)了一千臺(tái)Meraki的路由器。2012年底，思科宣布以12億美元收購(gòu)Meraki。
雙方的業(yè)務(wù)整合之后，兩位創(chuàng)始人馬不停蹄地籌備了下一次創(chuàng)業(yè)的相關(guān)事宜。2015年，Sanjit和John創(chuàng)建了Samsara，仍專注在物聯(lián)網(wǎng)領(lǐng)域。與Meraki不同的是，這家公司主要提供物聯(lián)網(wǎng)中的傳感器系統(tǒng)服務(wù)。
有了上一次創(chuàng)業(yè)的經(jīng)驗(yàn)，Sanjit和John在落地場(chǎng)景的選擇上并沒有耗費(fèi)太多時(shí)間。一開始，Samsara的感測(cè)技術(shù)便選擇應(yīng)用在物流業(yè)，比如，將Samsara的設(shè)備安裝在運(yùn)輸車隊(duì)上，以實(shí)時(shí)監(jiān)測(cè)行車記錄器、溫度傳感器和車輛關(guān)注等設(shè)備的資料，以分析并預(yù)測(cè)車輛是否存在潛在問題，幫助車隊(duì)達(dá)成更高效地管理運(yùn)輸效率。
“很長(zhǎng)一段時(shí)間里，我們都在重復(fù)一件事情，就是拿著我們的測(cè)試版產(chǎn)品不斷裝載到工廠、倉(cāng)庫(kù)、拖拉機(jī)掛車等等場(chǎng)景中，在這個(gè)反復(fù)打磨的過程中，我們找到了在這個(gè)產(chǎn)業(yè)中創(chuàng)造差異化價(jià)值的關(guān)鍵?！盨anjit 在個(gè)人博客中曾這樣寫道。
截至目前，Samsara公司的傳感器技術(shù)運(yùn)輸、物流、建筑、食品生產(chǎn)、能源和制造等行業(yè)提供數(shù)據(jù)支持。2021年，Samsara公司在完成最新一輪融資后，估值快速飆漲至63億美元，已然是物聯(lián)網(wǎng)領(lǐng)域一只明星獨(dú)角獸。
6年時(shí)間，Sanjit和John一路相伴，攜手走上了IPO敲鐘舞臺(tái)。美東時(shí)間12月15日，Samsara成功登陸紐交所，市值達(dá)123億美元（約合人民幣780億元）。
Samsara靠什么撐起數(shù)百億市值呢？
成立于2015年的Samsara，是一家利用IoT（物聯(lián)網(wǎng)）數(shù)據(jù)來幫助實(shí)體公司改善運(yùn)營(yíng)的公司。歸根結(jié)底，Samsara就是幫助一些傳統(tǒng)企業(yè)進(jìn)行數(shù)字化轉(zhuǎn)型。
一般情況，運(yùn)輸、批發(fā)和零售貿(mào)易、建筑、現(xiàn)場(chǎng)服務(wù)、物流、公用事業(yè)和能源、政府、醫(yī)療保健和教育、制造、食品和飲料等既是全球經(jīng)濟(jì)的支柱，也是數(shù)字化進(jìn)展較為緩慢的行業(yè)。而在這些看似分散的行業(yè)中，Samsara抓住了各行各業(yè)的核心——商用車隊(duì)。
商用車隊(duì)是實(shí)體運(yùn)營(yíng)的支柱，上述行業(yè)需要商用車隊(duì)完成運(yùn)輸服務(wù)、貨物和人員，制造、食品和飲料等工作。因此，Samsara通過一系列傳感器和攝像頭收集物理操作資產(chǎn)，如車隊(duì)、機(jī)械、工廠和遠(yuǎn)程設(shè)備所產(chǎn)生的大量操作數(shù)據(jù)，并匯集到一個(gè)云計(jì)算平臺(tái)。如此一來，客戶可以更便捷地追蹤運(yùn)營(yíng)進(jìn)程，更加了解自己的組織，也能夠根據(jù)數(shù)據(jù)做出更好的決策，從而提高安全性，降低成本和提高效率。
“現(xiàn)在我們可以將現(xiàn)有攝像頭與Samsara平臺(tái)無縫集成，在幾分鐘內(nèi)通過云快速檢索視頻片段，并顯著減少備份事件和相關(guān)支出。自從安裝Samsara攝像頭連接器后，備份事故已減少了30%，預(yù)計(jì)通過避免虛假索賠也可以節(jié)省30,000美元?！盨amsara的一位重型建筑客戶曾談道。
那么，Samsara的業(yè)績(jī)究竟如何？招股書顯示，2019年-2020年，收入分別為 1.199 億美元和 2.499 億美元，同比增長(zhǎng)108%；而2021年1-9月，該公司的營(yíng)收為3.03億美元，上年同期的營(yíng)收為1.74億美元。在凈利潤(rùn)方面，2019年到2020年，Samsara的凈虧損分別為2.252億美元和2.102億美元?？梢钥闯?，該公司的營(yíng)收在穩(wěn)步增長(zhǎng)，虧損情況有所緩解。
其中，Samsara大約 98% 的收入來自對(duì)互聯(lián)運(yùn)營(yíng)云的訂閱。截至 2021 年 10 月 30 日，該公司擁有超過 13000 名核心客戶。而這些客戶訂閱了公司的主要產(chǎn)品互聯(lián)運(yùn)營(yíng)云。值得一提的是，截至2021年10月30日，該公司年經(jīng)常性收入超過10萬美元的客戶數(shù)量從2019年的255家增加到715家，客戶的凈保留率為115%。這意味著，該公司客戶粘性越來越高，業(yè)務(wù)具有顯著的增長(zhǎng)潛力。
亮眼的業(yè)務(wù)增長(zhǎng)，為Samsara吸引了一眾投資方。一路走來，Samsara相繼拿到了Andreessen Horowitz、General Catalyst、老虎環(huán)球基金、DIG、General Atlantic泛大西洋投資、富蘭克林鄧普頓投資基金、華平投資等一眾頂級(jí)投資機(jī)構(gòu)。
IPO 前，Sanjit Biswas 持有 25% 股權(quán)，John Bicket 持有 24.5% 股權(quán)，Andreessen Horowitz 持有 17.7% 股權(quán)，General Catalyst 持有 9.8% 股權(quán)。按照收盤市值730億計(jì)算，Sanjit Biswas和John Bicket合計(jì)坐擁了360億身家。
隨著Samsara成功IPO，沉寂多時(shí)的物聯(lián)網(wǎng)再次進(jìn)入大家的視野。
提到物聯(lián)網(wǎng)，最先想到便是萬物互聯(lián)。小到手機(jī)、空調(diào)，大到監(jiān)控設(shè)備、工業(yè)生產(chǎn)機(jī)器，越來越多的設(shè)備被鏈接到了網(wǎng)上。基于各種信息感知和處理技術(shù)，物聯(lián)網(wǎng)產(chǎn)生信息共享和價(jià)值創(chuàng)造，實(shí)現(xiàn)服務(wù)與資產(chǎn)的實(shí)時(shí)和可視化，運(yùn)營(yíng)管理效率被飛速提高。
正因如此，當(dāng)物聯(lián)網(wǎng)技術(shù)開始進(jìn)入產(chǎn)業(yè)的時(shí)候，便開始備受資本關(guān)注。據(jù)天眼查數(shù)據(jù)的不完全統(tǒng)計(jì)，自2000年以來，物聯(lián)網(wǎng)領(lǐng)域合計(jì)發(fā)生1154起融資事件，融資金額超1000億元。
2016 年，可以稱得上是物聯(lián)網(wǎng)元年。這一年，國(guó)內(nèi)外一流公司開始在物聯(lián)網(wǎng)領(lǐng)域發(fā)力。亞馬遜率先推出 AWS 物聯(lián)網(wǎng)平臺(tái)，微軟緊隨其后，也是在 Azure 云的基礎(chǔ)上，推出了 Azure IoT Hub。在國(guó)內(nèi)，百度在物聯(lián)網(wǎng)領(lǐng)域發(fā)力最早，推出了天工物聯(lián)網(wǎng)平臺(tái)；阿里巴巴在 2016 下半年，相對(duì)低調(diào)地推出了物聯(lián)網(wǎng)開發(fā)套件，然后一直暗暗發(fā)力，發(fā)布了一系列物聯(lián)網(wǎng)平臺(tái)產(chǎn)品。
而阿里巴巴于2018年在深圳云棲大會(huì)正式宣布全面進(jìn)軍 IoT，是繼電商、金融、物流、云計(jì)算之后的第 5 個(gè)主賽道，把國(guó)內(nèi)物聯(lián)網(wǎng)的發(fā)展推到了一個(gè)新高度。但是，每一種新技術(shù)都有自己的技術(shù)成熟度曲線（The Hype Cycle），即便是巨頭入局物聯(lián)網(wǎng)領(lǐng)域，也不能改變這一規(guī)律。
隨后幾年，物聯(lián)網(wǎng)行業(yè)的熱度漸漸消散，甚至一些投資人也感嘆：“我好久沒有關(guān)注物聯(lián)網(wǎng)領(lǐng)域的項(xiàng)目了。”
但物聯(lián)網(wǎng)市場(chǎng)的潛力是眾所周知的，Mordor Intelligence報(bào)告顯示，2021年全球物聯(lián)網(wǎng)市場(chǎng)價(jià)值為7614億美元，到2026年預(yù)計(jì)將達(dá)到13860.6 億美元。這意味著2021年至2026年的復(fù)合年增長(zhǎng)率為10.53%。
其中，物聯(lián)網(wǎng)專業(yè)設(shè)備芯片，是創(chuàng)業(yè)者和投資人一直看好的細(xì)分領(lǐng)域。
本月初，AIoT芯片與解決方案提供商奕斯偉計(jì)算宣布完成25億元人民幣C輪融資。本輪融資由金石投資和中國(guó)互聯(lián)網(wǎng)投資基金聯(lián)合領(lǐng)投，尚頎投資、國(guó)開科創(chuàng)、華新投資等跟投，老股東IDG、君聯(lián)資本、劉益謙等持續(xù)加注。
在這家成立僅兩年的身后，站著一位頗具影響力的神秘人物——王東升。2019年，被譽(yù)為“中國(guó)半導(dǎo)體顯示產(chǎn)業(yè)之父”的他，卸任京東方董事長(zhǎng)，隨后應(yīng)邀加盟北京奕斯偉科技有限公司。2020年2月，北京奕斯偉科技集團(tuán)重組創(chuàng)立，王東升出任董事長(zhǎng)。
與此同時(shí)，另一批物聯(lián)網(wǎng)芯片公司走到了IPO敲鐘的門前。幾乎同一時(shí)間，國(guó)芯科技、翱捷科技等相繼通過科創(chuàng)板首次公開發(fā)行股票注冊(cè)。這意味著這兩家物聯(lián)網(wǎng)芯片公司上市邁過最后的門檻，預(yù)計(jì)很快要在科創(chuàng)板上市。
此外，物聯(lián)網(wǎng)安全領(lǐng)域也是一個(gè)尚未爆發(fā)的千億市場(chǎng)。Research And Markets報(bào)告顯示，預(yù)計(jì)到2026年，物聯(lián)網(wǎng)安全的整體市場(chǎng)規(guī)模將達(dá)到403億美元。11月，一家主打安全物聯(lián)網(wǎng)的魯爾物聯(lián)完成億元級(jí)B輪融資。創(chuàng)始人胡輝博士畢業(yè)于德國(guó)亞琛工業(yè)大學(xué)，擁有20年安全物聯(lián)網(wǎng)、環(huán)境物聯(lián)網(wǎng)領(lǐng)域研究、產(chǎn)品開發(fā)、算法開發(fā)經(jīng)驗(yàn)。
國(guó)內(nèi)一家頭部的硬科技投資人說道：“物聯(lián)網(wǎng)機(jī)會(huì)肯定還是有，只是不像前幾年那么扎堆了?，F(xiàn)在，無論是硬科技還是物聯(lián)網(wǎng)投的越來越垂直，我們會(huì)關(guān)注一些細(xì)分賽道的機(jī)會(huì)。”物聯(lián)網(wǎng)智庫(kù)統(tǒng)計(jì)，2021年1月-8月，AIoT領(lǐng)域融資事件共304起，其中141起發(fā)生于物聯(lián)網(wǎng)應(yīng)用領(lǐng)域，包括智能穿戴、智能家居、智能商業(yè)、智慧城市、車聯(lián)網(wǎng)等，在產(chǎn)業(yè)整體融資中占比46.4%。
正如一位消防物聯(lián)網(wǎng)行業(yè)的創(chuàng)業(yè)者所感嘆的那般：“物聯(lián)網(wǎng)創(chuàng)業(yè)最大的挑戰(zhàn)不源自于技術(shù)，而是來自于創(chuàng)業(yè)者對(duì)原有商業(yè)格局的挑戰(zhàn)?！痹谌祟愂澜缦颉叭f物智聯(lián)”的進(jìn)化過程中，一批埋頭苦干的創(chuàng)業(yè)者已經(jīng)熬過了最困難的時(shí)候。不久的將來，中國(guó)的物聯(lián)網(wǎng)賽道或?qū)⒊蔀樵杏?dú)角獸和上市公司的茂密森林。
本文來自微信公眾號(hào)“天天IPO”（ID:pedailyIPO），作者：張繼文，36氪經(jīng)授權(quán)發(fā)布。
